Quitar dívidas ou investir? Abra a conta.
Compare patrimônio, juros e dinheiro disponível. As duas estratégias recebem os mesmos recursos e mantêm as parcelas em dia. O cálculo é local e usa hipóteses, não cotações.
Mude a hipótese.
Observe a consequência.
Taxas mensais constantes e líquidas. O orçamento é o valor que sobra após as despesas essenciais, disponível para parcelas e aplicações.
A reserva limita a amortização inicial. Toda aplicação é tratada como resgatável pelo saldo integral. Isso é uma simplificação, não uma característica garantida de produtos reais.
TRAJETÓRIAS COMPARÁVEIS
O saldo da aplicação
não conta a história inteira.
O patrimônio financeiro é a diferença entre os ativos e a dívida restante. Olhar apenas a aplicação pode esconder juros que continuam sendo pagos.
A decomposição usa o mês inspecionado. Como patrimônio inicial e orçamento são iguais, a diferença vem dos juros pagos e dos rendimentos acumulados. Não representa renda nova nem valorização de outros bens.
Ver fluxos mensais e baixar os dados
Valores exibidos em centavos; cálculo mantém precisão interna. A exportação inclui parâmetros e todos os meses.
MAPA DE SENSIBILIDADE
Onde a conta
muda de lado?
Cada célula refaz a comparação com uma combinação de taxas. Os demais parâmetros continuam iguais. É uma superfície de cenários possíveis no modelo, sem probabilidade associada.
Retorno líquido da aplicação ↓ · Juro da dívida → (% ao mês)
Células em R$ mil: patrimônio de A menos patrimônio de B no horizonte escolhido. Clique ou use as setas sobre uma célula para inspecionar.
TRADE-OFF DE LIQUIDEZ
O que você ganha.
O que deixa de ter à mão.
Não existem só duas escolhas. Os pontos mostram 21 valores de amortização inicial, do zero ao máximo permitido pela reserva. O eixo horizontal mede o dinheiro que sobra imediatamente; o vertical, o patrimônio ao final.
Inspecionar as 21 alternativas
O melhor resultado matemático não define sozinho uma boa decisão. A capacidade de enfrentar um imprevisto também tem valor, mas esse valor depende da sua realidade. O gráfico não tenta dar um preço universal à tranquilidade.
TESTE DE ESTRESSE
E se o dinheiro
precisar sair antes?
Simule uma despesa extraordinária imediatamente após os fluxos do mês escolhido. Aqui medimos apenas a capacidade de cobrir o gasto naquele instante, sem presumir empréstimo ou resgate garantido.
Cenário pontual independente. O imprevisto não altera as trajetórias acima. Se houver falta, o modelo não atribui taxa nem disponibilidade a um crédito novo. O saldo restante também precisa pagar compromissos ainda não modelados.
POR DENTRO DO MODELO
Abra a conta.
Questione a hipótese.
O contrato fictício
Dívida amortizável pela tabela Price, com taxa fixa mensal e prestações no fim de cada mês. O saldo informado equivale ao principal que pode ser amortizado hoje. A antecipação mantém a prestação original e reduz o prazo. Não há tarifa, seguro, indexador, desconto extraordinário ou mora.
O investimento fictício
Taxa líquida constante aplicada ao saldo do início de cada mês. O orçamento mensal entra no fim do mês: primeiro paga a prestação, depois aplica a sobra. Após a quitação, todo o orçamento passa a ser aplicado. A reserva inicial rende à mesma taxa e tem liquidez integral no modelo.
O que significa “líquido”
O retorno informado deve representar o efeito de tributos e custos. Não há cálculo tributário específico por produto, prazo ou lote. Essa aproximação não reproduz aplicações com imposto no resgate, carência ou oscilação de preço.
As identidades verificáveis
Ativost = Ativost−1 × (1 + r) + Orçamento − Pagamentot
Patrimôniot = Ativost − Dívidat
j é o juro futuro mensal da dívida; r é o retorno líquido mensal hipotético. A parcela é limitada ao saldo acrescido dos juros do mês. O orçamento nunca pode ser inferior à parcela original na comparação.
Por que as taxas iguais empatam?
Quando j e r são iguais, a identidade se reduz a Patrimôniot = Patrimôniot−1 × (1 + r) + Orçamento. O pagamento desaparece dessa diferença porque reduz a dívida e usa recursos que poderiam ser aplicados. Com patrimônio inicial e orçamento iguais, os caminhos empatam em cada mês. A liquidez pode continuar diferente.
O que não se pode concluir
O mapa não prevê o mercado, não estima chance de ganho e não identifica a melhor aplicação. Valores são nominais, sem ajuste por inflação. Não entram risco de crédito, custo de atraso, perda de renda ou renda variável. O controle de retorno aceita apenas taxas mensais não negativas de até 1,5%; ele não simula perdas, volatilidade ou retornos variáveis. Essa faixa é um recorte do laboratório, não uma previsão ou limite de risco. Dívida garantida, dívida vencida e propostas de renegociação exigem análise própria.
Não há Monte Carlo nem faixa probabilística: sem uma distribuição de retornos defensável, esses recursos dariam uma precisão que este estudo não tem.
Exemplo-base: amortizar resulta em R$ 42.913,71 e investir em R$ 40.775,05 após 36 meses. Cenários hipotéticos, com o mesmo orçamento. Ative JavaScript para recalcular; as explicações e figuras estáticas do artigo continuam disponíveis.
Confira antes de decidir
O modelo considera Price com taxa fixa, sem mora, seguros, indexadores ou novos empréstimos. Peça o demonstrativo do contrato e confira as condições de amortização e resgate.
Entenda antes de decidir